Asmodee kommer idag den 26 mars 2026 kl. 8.30 CET att hålla en presentation för investerare, analytiker och media. För mer information, vänligen se längre ner i detta pressmeddelande under rubriken ”Webcast och telefonkonferens”.

Huvudskäl för transaktionen

• ATM Gaming är en ledande aktör inom sociala spel, den snabbast växande kategorin på brädspelsmarknaden.
• Asmodee är den bäst lämpade plattformen för att realisera ATM Gamings fulla potential, och asmodee kommer att gynnas av ATM Gamings varumärken samt digitalt drivna go-to-market-expertis.
• Förvärvet stärker asmodees globala position ytterligare inom sociala spel och förväntas bidra till bolagets organiska tillväxtmotor samtidigt som det är marginalförstärkande.
• För räkenskapsåret 26/27 förväntas ATM Gaming bidra med minst 50 miljoner euro i nettoomsättning och över 25 miljoner euro i EBITDA, före synergieffekter.
• Incitament i form av tilläggsköpeskilling för ATM Gaming är utformad att utlösas vid uppnåendet av en genomsnittlig årlig EBITDA om 30–50 miljoner euro under de kommande fem åren.

Transaktionen i korthet

• Köpeskillingen uppgår till 180 miljoner euro, på en kassa- och skuldfri basis, varav 120 miljoner euro erläggs kontant vid tillträde tillsammans med 30 miljoner euro i nyemitterade B-aktier i asmodee vid tillträde samt 30 miljoner euro i en uppskjuten betalning som ska erläggas kontant i juni 2027.
• Därutöver kan en prestationsbaserad tilläggsköpeskilling om upp till 70 miljoner euro komma att utgå i form av nyemitterade B-aktier i asmodee.
• Den kontanta köpeskilling som ska betalas i samband med förvärvet förväntas finansieras med bolagets tillgängliga likvida medel.
• Transaktionen förväntas slutföras i slutet av april 2026.

”Jag är mycket glad över att ATM Gaming ansluter till asmodee! De tillför sin beprövade go-to-market-expertis och adderar storsäljande titlar som bland andra Speed Bac/Quickstop, Mouton Mouton och Pili Pili till vår portfölj. Vi delar samma vision och värderingar med teamet på ATM Gaming, inte minst ett entreprenöriellt mindset, globala ambitioner och en passion för att skapa upplevelser som för människor samman. Det är också förklaringen till att vi under flera år har arbetat framgångsrikt tillsammans på utvalda geografiska marknader. Detta förvärv stärker ytterligare vår position inom den snabbväxande kategorin sociala spel, där ATM Gamings växande varumärken i Europa kompletterar asmodees globala storsäljare såsom Exploding Kittens® och Dobble®/Spot it®. Jag ser fram emot att välkomna ATM Gamings talangfulla team och inleda ett nytt kapitel tillsammans på asmodee”, säger Thomas Kœgler, VD på asmodee.

"Vi är otroligt glada över att ansluta till asmodee, en pålitlig och mångårig partner," säger grundarna av ATM Gaming Ben, JB, Antoine och Felix. "Genom att kombinera våra kreativa sociala spel och expertis inom digital marknadsföring med asmodees ledande position på sällskapsspelmarknaden, bygger vi en global ledare inom kategorin sociala spel. Vi ser fram emot att bidra till asmodees tillväxt och nå ut med våra spel till vänner och familjer över hela världen”.

”Förvärvet förväntas bidra till asmodees organiska tillväxt under många år framöver och samtidigt stödja utvecklingen mot vårt mål på medellång sikt om en justerad EBITDA-marginal över 18 procent”, säger Andrea Gasparini, CFO på asmodee. ”ATM Gaming har under de senaste fem åren ökat både omsättning och EBITDA tiofalt, vilket speglar deras förmåga att ta marknadsandelar i en mycket konkurrensutsatt kategori. Vi förväntar oss att förvärvet kommer att generera synergieffekter, främst genom att dra nytta av ATM Gamings portfölj och innovativt drivna go-to-market-modell samt vår globala distribution.”

Om ATM Gaming
ATM Gaming är ett brädspelsförlag inom party- och sociala spel som kännetecknas av en digitalt driven go-to-market-modell och en stark marknadsnärvaro i Europa. ATM Gaming har sitt huvudkontor i Paris med ett starkt team på 46 personer och publicerar framgångsrika titlar såsom Speed Bac/Quickstop, Mouton Mouton och Pili Pili, vilka har uppvisat stark kommersiell utveckling och mottagit flera branschutmärkelser. ATM Gaming tillämpar en hybrid distributionsmodell som kombinerar direktförsäljning till konsument via e-handel med internationella tredjepartsdistributörer. ATM Gaming inledde samarbetet med asmodee 2019 och cirka 10 procent av bolagets totala försäljning distribueras idag av asmodee, främst i Spanien och Italien. Under perioden januari–december 2025 omsatte ATM Gaming cirka 34 miljoner euro och redovisade en EBITDA¹ om 17 miljoner euro. För räkenskapsåret 26/27 förväntas ATM Gaming bidra med minst 50 miljoner euro i nettoomsättning och över 25 miljoner euro i EBITDA, före synergieffekter.

Transaktionsdetaljer
Asmodee har, genom dotterbolaget Asmodee Group SAS, ingått ett aktieöverlåtelseavtal om att förvärva 100 procent av de utestående aktierna i ATM Gaming SAS, inklusive dotterbolagen ATM Gaming ES och ATM Gaming GmbH.

Köpeskillingen uppgår till 180 miljoner euro på en kassa- och skuldfri basis. Köpeskillingen består av en kontant betalning om 120 miljoner euro som erläggs vid tillträdet och finansieras genom bolagets tillgängliga likvida medel. Köpeskillingen består även av 30 miljoner euro i nyemitterade B-aktier i asmodee (”Vederlagsaktierna”). Vederlagsaktierna kommer att emitteras i samband med tillträdet av transaktionen med stöd av det bemyndigande som lämnades till asmodees styrelse vid årsstämman den 18 september 2025. Vederlagsaktierna kommer att emitteras till ett pris per aktie motsvarande den volymviktade genomsnittskursen för asmodees B-aktie på Nasdaq Stockholm under de 30 handelsdagarna som föregår avtalets undertecknande. Det återstående beloppet om 30 miljoner euro kommer att erläggas kontant i juni 2027.

Säljarna är även berättigade till en tilläggsköpeskilling om upp till 70 miljoner euro, villkorad av att ATM Gaming uppnår vissa prestationsrelaterade mål över fem räkenskapsår med start 1 april 2026 fram till 31 mars 2031. Eventuell tilläggsköpeskilling kommer att erläggas i form av nyemitterade B-aktier i asmodee (”Tilläggsaktierna”). En förtida betalning av tilläggsköpeskillingen, upp till maximalt 25 miljoner euro, kan komma att utgå baserat på ATM Gamings resultat under räkenskapsåret 26/27. Priset per aktie för eventuella nyemitterade Tilläggsaktier kommer att motsvara den volymviktade genomsnittskursen för asmodees B-aktie på Nasdaq Stockholm under de 30 handelsdagarna som föregår avtalets undertecknande.

Slutförande av transaktionen
Tillträde till förvärvet förväntas ske i slutet av april 2026. ATM Gaming förväntas konsolideras i asmodees koncernredovisning i delårsrapporten för det första kvartalet av räkenskapsåret 26/27.

Lock-up-åtaganden
Cirka 2/3 av Vederlagsaktierna kommer att omfattas av en lock-up under en period om ett år från emissionsdagen. Tilläggsaktier kommer inte att omfattas av några lock-up-restriktioner.

Förändringar i antal aktier och aktiekapital
Emissionen av Vederlagsaktierna kommer att öka asmodees aktiekapital med 1 005,27 euro och antalet B-aktier och röster med 3 029 463, motsvarande en utspädning för befintliga aktieägare om cirka 1,28 procent av kapitalet och cirka 0,95 procent av rösterna (baserat på det totala antalet aktier och röster i asmodee efter genomförd emission av Vederlagsaktierna).

Om det maximala antalet Tilläggsaktier emitteras, kommer aktiekapitalet att öka med ytterligare 2 345,61 euro och antalet B-aktier och röster att öka med 7 068 748. Utspädningen för befintliga aktieägare skulle uppgå till cirka 2,90 procent av kapitalet och cirka 2,18 procent av rösterna (baserat på det totala antalet aktier och röster i asmodee efter både emissionen av Vederlagsaktierna och Tilläggsaktierna).

Webcast och telefonkonferens
Asmodee bjuder in investerare, analytiker och media till en presentation avseende förvärvet av ATM Gaming. Presentationen kommer att hållas på engelska av VD Thomas Kœgler och CFO Andrea Gasparini. Efter presentationen finns möjlighet att ställa frågor.

Tid för webcast och telefonkonferens: Torsdagen den 26 mars klockan 08.30 CET.

Webcast: För deltagande via webcast, vänligen använd länken nedan. Via webcasten kan du ställa skriftliga frågor.
https://asmodee.events.inderes.com/press-conference-2026

Telefonkonferens: För deltagande via telefonkonferens, vänligen registrera dig via länken nedan. Efter registrering får du tillgång till telefonnummer och konferens-ID för att ansluta. Via telefonkonferensen kan du ställa frågor muntligt.
https://events.inderes.com/asmodee/press-conference-2026/dial-in

Viktig information
Detta pressmeddelande utgör inte ett erbjudande att sälja eller ett erbjudande, eller en inbjudan avseende ett erbjudande, att förvärva eller teckna aktier eller andra värdepapper emitterade av Bolaget i någon jurisdiktion. Detta pressmeddelande utgör inte ett prospekt i den mening som avses i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2017/1129 (Prospektförordningen) och har inte godkänts av någon myndighet i någon jurisdiktion. Bolaget har inte godkänt något offentligt erbjudande av aktier eller andra värdepapper, och inget prospekt har upprättats eller kommer att upprättas i samband med den transaktion som beskrivs i detta pressmeddelande. Detta pressmeddelande utgör inte ett erbjudande eller inbjudan att förvärva eller teckna värdepapper i USA.

Detta pressmeddelande utgör inte en inbjudan eller ett erbjudande att garantera, teckna, förvärva, överlåta eller på annat sätt handla med värdepapper i någon jurisdiktion och utgör inte heller en rekommendation avseende något investeringsbeslut rörande Bolagets värdepapper. Priset och värdet på värdepapper kan såväl minska som öka. Uppnådda resultat utgör ingen vägledning för framtida resultat.

Framåtriktade uttalanden
Detta pressmeddelande innehåller framåtriktade uttalanden som återspeglar Bolagets avsikter, uppfattningar eller nuvarande förväntningar avseende, samt mål för, Bolagets framtida resultat, finansiella ställning, likviditet, utveckling, utsikter, förväntade tillväxt, strategier och möjligheter samt de marknader på vilka Bolaget är verksamt. Framåtriktade uttalanden är uttalanden som inte avser historiska fakta och kan identifieras genom ord och uttryck såsom ”anser”, ”förväntar”, ”bedömer”, ”avser”, ”kan”, ”planerar”, ”uppskattar”, ”kommer”, ”bör”, ”skulle”, ”strävar” eller ”kan komma att”, eller negationer därav, eller liknande uttryck. De framåtriktade uttalandena i detta pressmeddelande baseras på ett antal antaganden, varav många i sin tur baseras på ytterligare antaganden. Även om Bolaget bedömer att de förväntningar som kommer till uttryck i dessa framåtriktade uttalanden är rimliga, kan Bolaget inte lämna några garantier för att de kommer att förverkligas eller visa sig vara korrekta. Eftersom dessa uttalanden är baserade på antaganden eller uppskattningar och är föremål för risker och osäkerhetsfaktorer, kan det faktiska utfallet eller resultatet komma att avvika väsentligt från vad som uttryckligen eller underförstått anges i de framåtriktade uttalandena till följd av ett stort antal faktorer. Sådana risker, osäkerheter, eventualiteter och andra väsentliga faktorer kan medföra att faktiska händelser väsentligen avviker från de förväntningar som uttrycks eller antyds i detta pressmeddelande genom sådana framåtriktade uttalanden. Bolaget lämnar inga garantier för att de antaganden som ligger till grund för de framåtriktade uttalandena i detta pressmeddelande är korrekta, och läsare bör inte fästa otillbörlig vikt vid dessa framåtriktade uttalanden. Den information, de uppfattningar och de framåtriktade uttalanden som uttryckligen eller underförstått framgår härav gäller endast per dagen för detta pressmeddelande och kan komma att ändras utan föregående meddelande. Varken Bolaget eller någon annan åtar sig att granska, uppdatera, bekräfta eller offentligt offentliggöra några revideringar av framåtriktade uttalanden för att återspegla händelser eller omständigheter som inträffar i förhållande till innehållet i detta pressmeddelande, såvida detta inte krävs enligt lag eller Nasdaq Stockholms regelverk för emittenter.

¹Beräknat baserat på ATM Gamings lagstadgade reviderade konsoliderade finansiella rapporter för räkenskapsåret 1 januari – 31 december 2025.